ЦЕННАЯ БУМАГА

— документ, удостоверяющий с соблюдением установленной формы и обязательных реквизитов имущественные права, осуществление или передача которых возможны только при его предъявлении (п. 1 ст. 142 ГК). С передачей ценной бумаги переходят все удостоверяемые ею права в совокупности. В случаях, предусмотренных законом, или в установленном им порядке для осуществления и передачи прав, удостоверенных ценной бумагой, достаточно доказательств их закрепления в специальном реестре (обычном или компьютеризованном). К ценным бумагам относятся:

1) государственная облигация;

2) облигация;

3) вексель;

4) чек;

5) депозитный (сберегательный) сертификат;

6) банковская сберегательная книжка на предъявителя;

7) коносамент;

8) акция;

9) приватизационные ценные бумаги;

10) другие документы, которые законами о ценных бумагах или в установленном ими порядке отнесены к числу ценных бумаг (ст. 143 ГК). К ценным бумагам относятся также инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов. Виды прав, которые удостоверяются ценными бумагами, обязательные реквизиты ценных бумаг, требования к форме ценной бумаги и другие необходимые требования определяются законом или в установленном им порядке. Отсутствие обязательных реквизитов ценной бумаги или несоответствие ценной бумаги установленной для нее форме влечет ее ничтожность. Эмиссия определенных видов ценных бумаг в РФ подлежит обложению налогом на операции с ценными бумагами. В РФ доходы по ценным бумагам, а также доходы от реализации ценных бумаг облагаются налогом на доходы физических лиц (до 1 января 2001 г. подоходным налогом с физических лиц), налогом на прибыль организаций ( до 1 января 2002 г. налогом на прибыль предприятий). Стоимость ценных бумаг, переданных в дар или по наследству, является объектом обложения налогом с имущества, переходящего в порядке наследования и дарения. В НК установлены особенности определения налоговой базы при налогообложении доходов от реализации ценных бумаг в зависимости от категории:

— ценные бумаги, обращающиеся на организованном рынке ценных бумаг;

— ценные бумаги, не обращающиеся на организованном рынке ценных бумаг;

— государственные и муниципальные ценные бумаги. В других странах доходы по ценным бумагам и доходы от реализации ценных бумаг облагаются следующими налогами:

— корпорационным налогом и другими налогами на прибыль (доход) объединений капиталов;

— налогами на доходы физических лиц (как общенациональными, так и региональными, а также местными);

— налогами на доходы от капитала (в том числе налогами на прирост ценности имущества). В определенных случаях сами ценные бумаги могут быть объектом обложения налогами на имущество. Передача прав собственности на ценные бумаги безвозмездными способами от одного физического лица к другому физическому лицу — объект обложения налогами с наследств и дарений. Операции с ценными бумагами обычно освобождаются от обложения НДС, другими налогами с оборота, налогами с продаж. При этом могут взиматься специальные налоги на оборот ценных бумаг, различного рода государственные пошлины и сборы (в частности, гербовый сбор). В соглашениях об избежании двойного налогообложения обычно устанавливается право государства — источника дохода облагать доходы по ценным бумагам. Вводятся предельные ограничения, в частности по налогообложению доходов в формах процентов и дивидендов. На доходы от продажи ценных бумаг распространяются правила налогообложения доходов от реализации движимого имущества. При этом могут устанавливаться различного рода освобождения и льготные пределы налогообложения доходов по определенным видам ценных бумаг (по государственным облигациям, а также при соблюдении установленных условий по акциям, выпущенным организациями с иностранными инвестициями). Доходы по операциям с ценными бумагами в РФ являются объектами налогообложения по налогу на прибыль организаций и налогу на доходы физических лиц. В РФдоходы физических лиц по операциям с ценными бумагами облагаются налогом на доходы физических лиц в соответствии с особенностями, определенными в ст. 214.1 НК. В первоначальной версии части первой НК предусматривалось, что такие доходы будут облагаться налогом на доходы от денежных капиталов.